Bu katrin ini analisa FA BBNI dari pak irwan, nah skrg bagaimana dgn GGRM nya bu?
Powered by Telkomsel BlackBerry® -----Original Message----- From: Irwan Ariston Napitupulu <[email protected]> Sender: [email protected] Date: Mon, 13 Feb 2012 09:23:27 To: <[email protected]> Reply-To: [email protected] Subject: [saham] Analisa BBNI (FA singkat) Laba BBNI tahun 2007, 0,898T. Laba BBNI tahun 2011, 5,39T. Pertumbuhan rata2 selama 4 tahun sebesar 56,5% per tahun. Penutupan harga Jumat, 10 Pebruari 2011, 3450. PER = 11,81x (2011) Valuasi wajar BBNI di 5800 (potensi cuan 68%) di PER 20x. Asumsi growth BBNI rata2 5 tahun ke depan adalah 30%, maka di harga sekarang 3450 PEG nya hanya 0,39. Di harga 5800 PEG nya 0,67. Hanya FM yg ngga paham soal keuangan dan investasi saja yang ngga akan beli BBNI. Asumsi laba di tahun 2012 bertumbuh 30%, maka laba 2012 menjadi 7T. Harga 3450 setara dengan PER 9x (2012) Harga 5800 setara dengan PER 15,3x (2012). STRONG BUY BBNI di 3450 untuk investasi (minimal 1 tahun, ideal minimal 3 tahun, atau hold terus sampai lapkeunya menunjukkan penurunan laba dan harganya sudah overvalue). jabat erat, Irwan Ariston Napitupulu
